Vera Rubin量产挤压TLC颗粒供应 512Gb升至21美元

　　8月16日消息，英伟达Vera Rubin平台的持续量产已传导至TLC NAND现货市场。512Gb TLC NAND颗粒价格在6月跌破21美元后，目前已重新回升至该价位。

　　这轮涨价背后主要有两股推动力。首先，英伟达在Vera Rubin中引入了CMX（上下文内存扩展）技术，用于处理AI模型推理时的KV缓存。CMX相当于在HBM高速缓存与传统存储之间增设了一个TLC闪存资源池，单台2U服务器即可搭载600TB闪存，一个机柜组容量高达9.6PB，直接拉动了大量TLC颗粒需求。

　　其次，数据中心为满足AI任务运行，对企业级SSD的需求同步猛增。随着Vera Rubin量产爬坡，企业级SSD需求水涨船高，进一步加剧了NAND闪存供应的整体紧张。

　　需要说明的是，英伟达消耗的TLC NAND大多已通过长期供货合同锁定。即便如此，需求预期的大幅增长已让现货市场开始收紧。花旗预计，2026年Vera Rubin服务器出货量将达3万台，对应NAND需求为3460万TB，占全球总需求的2.8%。这波涨价趋势会持续多久，仍有待观察。